光伏、風(fēng)電行業(yè)洗牌即將開始 今年以來,由于內(nèi)外部環(huán)境都發(fā)生巨大變化,尤其是融資受限、成本高企、政策轉(zhuǎn)向這些不利因素集中堆積,光伏、風(fēng)電這兩大原先朝氣蓬勃的新能源產(chǎn)業(yè)一瞬間都被拋入一個的艱難境地中,一場大洗牌已不可避免。 在經(jīng)歷了前幾年“只要產(chǎn)得出就能賣得出”時期后,光伏和風(fēng)電行業(yè)終于也走上與傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)類似的道路——產(chǎn)能過剩、低價競爭、利潤下降。zui終,在“馬太效應(yīng)”的影響下,大企業(yè)或?qū)⒊蔀,而眾多小企業(yè)則可能出局。
價格戰(zhàn)逼迫小企業(yè)出局
“從一季度末起光伏組件價格就開始連續(xù)跳水,現(xiàn)在整個產(chǎn)業(yè)鏈的價格區(qū)間都下移了,而價格下跌的結(jié)果就是小企業(yè)的產(chǎn)品沒人要了。”國內(nèi)一家大型光伏企業(yè)內(nèi)部人士說。
據(jù)他透露,國內(nèi)不少中小型的光伏組件公司當(dāng)前都在大面積停產(chǎn)或減產(chǎn),“過去他們還可以憑借價格優(yōu)勢拿到訂單,但現(xiàn)在大企業(yè)的產(chǎn)品價格也下來了,小企業(yè)就更沒競爭力了。”
據(jù)IMSResearch的光伏產(chǎn)業(yè)分析報告顯示,今年一季度光伏組件出貨量下降了近10%。隨后,去年還保持強勁的組件均價出現(xiàn)普跌。
數(shù)據(jù)顯示,4月1日開始,現(xiàn)貨市場多晶硅價格一度下跌40%至53.7美元/公斤,硅片價格下跌40%至0.54美元/瓦,組件價格下跌27%至1.13美元/瓦。
而全產(chǎn)業(yè)鏈價格的迅速下跌使得所有光伏企業(yè)毛利率均大幅下滑,利潤空間迅速收窄,一部分*優(yōu)勢的中小企業(yè)出現(xiàn)虧損,開工率甚至跌至50%以下。
與光伏類似,風(fēng)電行業(yè)當(dāng)前也在遭遇同樣的陣痛。有關(guān)數(shù)據(jù)顯示,2007年到2008年間,風(fēng)機價格下降13.3%,降至每千瓦6500元左右,這一下降趨勢在2008年到2009年增至18.5%,邁入2010年后更增至18.9%。而今年以來,有風(fēng)機報價甚至低于3500元/千瓦,與3年前相比幾乎跌去一半。
“原來大致經(jīng)過10個月每千瓦價格會下降500元,現(xiàn)在縮短到了6個月、4個月甚至更短。”金風(fēng)科技公共事務(wù)部總監(jiān)姚雨對此評論說。
更嚴(yán)峻的是,在價格下跌的同時,成本卻在上升。這成為風(fēng)機企業(yè)心中難掩之痛。
筆者了解到,由于稀土價格暴漲,作為風(fēng)電機組的核心原材料釹鐵硼的價格比去年同期上漲10倍有余。受此影響,全國多家風(fēng)電機組生產(chǎn)企業(yè)均出現(xiàn)不同程度的停產(chǎn)。
此前中金公司的一份研報就提出,作為風(fēng)電機組的原料,永磁材料現(xiàn)貨價格已從每公斤100元飆升至700元,如果全部在現(xiàn)貨市場采購,將壓縮風(fēng)機企業(yè)毛利率超過10個百分點。
不過,在一些品牌企業(yè)眼中,當(dāng)前的市場環(huán)境反而使得原先可能不被看重的品牌優(yōu)勢更能得到體現(xiàn)。
阿特斯陽光電力董事長瞿曉鏵就告訴筆者,在一個供不應(yīng)求的市場中,什么東西都賣得掉,品牌企業(yè)反而不能體現(xiàn)品牌和質(zhì)量的優(yōu)勢;而一旦供求平衡,則規(guī)模企業(yè)的優(yōu)勢將得以凸顯。
“現(xiàn)在光伏產(chǎn)品的品牌價值比以前更高了,國外企業(yè)也更看重品牌,因為在成本制約下,價格已跌無可跌了。”上述大型光伏企業(yè)內(nèi)部人士說。
融資難加劇兩極分化 “目前的情況雖然很嚴(yán)峻,但比金融危機之時還是要好一些,F(xiàn)在zui主要的問題還是企業(yè)貸款比較難。”江蘇一家單晶爐設(shè)備生產(chǎn)商——常州江南電力光伏科技有限公司總杜軍表示。
他透露,盡管有些大企業(yè)還能夠拿到銀行承兌,但小企業(yè)就拿不到了。國家銀根一緊縮,小企業(yè)日子就非常難過。
“對中小企業(yè)來說,目前只能熬一下,以求渡過難關(guān)。”杜軍認(rèn)為,光伏業(yè)的洗牌勢必會出現(xiàn),但一開始可能僅僅影響下游組件廠商,對上游的設(shè)備廠商還不會帶來太大沖擊,“當(dāng)然,如果下游的款項不到位,則還是會有影響”。
融資難的問題在普遍依賴國內(nèi)市場的風(fēng)電行業(yè)更加明顯。
據(jù)新疆鑫風(fēng)安裝工程有限公司總牛國良介紹,一個風(fēng)電場在建設(shè)過程中需要大量投資,其中設(shè)備資金的需求是zui大的。而由于銀行收緊貸款,不少風(fēng)電設(shè)備公司都出現(xiàn)減產(chǎn)甚至停產(chǎn)的情形,“有家大型風(fēng)電主機廠早該給我們貨款,但到現(xiàn)在還沒付。”
他表示,當(dāng)前風(fēng)電企業(yè)的資金鏈已經(jīng)相當(dāng)緊張,像華銳、東氣等擁有其他產(chǎn)業(yè)布局的大企業(yè)日子還好過些,而另一些單一風(fēng)機制造廠商就比較困難了。
“過去市場火的時候,不少小企業(yè)招了點臨時工就可以做,而且設(shè)備也都賣得掉。但到了現(xiàn)在就需要拼實力、拼質(zhì)量,有些企業(yè)現(xiàn)金流一斷馬上就倒。”牛國良說。
不過,在小型風(fēng)電、光伏企業(yè)幾乎陷入絕境的同時,廠商卻可以借力*金融機構(gòu),繼續(xù)擴(kuò)張。
此前,中國zui大的多晶硅生產(chǎn)商保利協(xié)鑫的母公司——協(xié)鑫集團(tuán)就與國家開發(fā)銀行下稱“國開行”簽署了開發(fā)性金融合作協(xié)議。根據(jù)協(xié)議內(nèi)容,未來五年,國開行將對協(xié)鑫集團(tuán)的境內(nèi)外投資項目提供外幣與人民幣組合的融資支持,以滿足協(xié)鑫集團(tuán)未來發(fā)展的資金需求。其中,保利協(xié)鑫為主要支持對象,包括其光伏材料業(yè)務(wù)、環(huán)保電力、光伏電站系統(tǒng)集成和海外光伏電站業(yè)務(wù)。
zui大多晶硅片制造商——賽維LDK太陽能有限公司今年也與國開行全資持有的國開金融有限責(zé)任公司、建銀下屬投資基金以及另一銀行下屬投資基金共同簽署了投資協(xié)議書,其由此成為同時獲得上述三家具有“國字號”金融機構(gòu)共同投資的新能源企業(yè)。
事實上,這種特殊待遇已使大企業(yè)即便在市場環(huán)境不好的情況下仍能享受超額利潤,由此進(jìn)一步拉大與小企業(yè)的距離。如保利協(xié)鑫近日發(fā)布的業(yè)績預(yù)盈公告就稱,今年上半年股東應(yīng)占利潤同比將增長約300%,而利潤大增的原因是多晶硅產(chǎn)量及硅片的產(chǎn)量及銷量大幅增長,公司的銷售收入獲得大幅增長。
政策風(fēng)吹破產(chǎn)業(yè)泡沫
光伏、風(fēng)電近幾年的迅猛發(fā)展主要由各國政府的扶持政策所推動。而今年以來兩大行業(yè)遭遇的“成長煩惱”很大程度上也是由于政策變化所致。
以風(fēng)電為例,國家對稀土資源的整頓政策推高了稀土價格,結(jié)果就間接抬高了風(fēng)機企業(yè)的制造成本。另有消息稱,國家*將收回原屬于省級*的5萬千瓦以下陸上風(fēng)電場項目審批權(quán)。陸上風(fēng)電場項目審批更加嚴(yán)格,受益的同樣是大型風(fēng)電企業(yè)。
“首先,‘十二五’規(guī)劃中國內(nèi)風(fēng)電增速預(yù)計將明顯放緩。同時,國內(nèi)風(fēng)電資源又經(jīng)過了五大發(fā)電集團(tuán)領(lǐng)頭的風(fēng)電場大力開發(fā),未來剩余高速風(fēng)電場有限,留存風(fēng)電資源區(qū)多為低速風(fēng)電場。”元富證券分析師說。
他預(yù)計,2011年風(fēng)機需求將呈負(fù)增長,全年風(fēng)電裝機容量僅為16GW。而此前業(yè)界預(yù)測中國今年裝機將達(dá)到18GW.
凱基證券分析師則指出,從5月份起*就關(guān)閉所有風(fēng)電運營商核準(zhǔn)手續(xù),且目前何時重啟尚無時間表,這使得全年裝機容量將受影響。而國家持續(xù)提高存款準(zhǔn)備金率,導(dǎo)致運營商面臨資金壓力,裝機意愿不高,這也令行業(yè)內(nèi)可能有訂單延遲交付問題。
光伏行業(yè)同樣如此。賽維LDK有關(guān)人士指出,由于去年下半年到今年上半年有大量新產(chǎn)能投產(chǎn),目前光伏總產(chǎn)能仍大于需求。在此背景下,一線大廠與小廠的銷售情況就出現(xiàn)明顯分化。
據(jù)他介紹,這一點在國內(nèi)市場更加明顯。因為不少項目投資方怕出問題,都會刻意選擇一些大廠的產(chǎn)品。另一方面,大企業(yè)在國內(nèi)的項目公關(guān)能力也相對更強。
Solarbuzz*分析師FinlayColville日前曾公開表示,2010年光伏設(shè)備廠商呈兩位數(shù)增長的訂單與營收,是二線晶硅廠商激進(jìn)擴(kuò)產(chǎn)與新一輪薄膜投資建設(shè)的結(jié)果。但在2010與2011年間人為造成的設(shè)備資金支出高峰短期內(nèi)投入生產(chǎn),卻與行業(yè)*的需求趨勢相悖。
“前些年光伏市場一直沒有嚴(yán)格的進(jìn)入規(guī)則,導(dǎo)致大批品質(zhì)差、缺乏科技含量的光伏產(chǎn)品以低價優(yōu)勢擾亂了市場,而這些變動將會促生光伏市場新格局,一些不按‘套路’出牌的企業(yè)將被淘汰出局,有利于行業(yè)有序競爭。”浙江某光伏企業(yè)董事長說。
“洗牌是行業(yè)必須經(jīng)歷的過程。”牛國良指出,只有行業(yè)*、前景好,才會吸引大量企業(yè)、資本的進(jìn)入,由此把整個行業(yè)規(guī)模做大;也只有經(jīng)歷了優(yōu)勝劣汰,把一些落后的、競爭力不夠的企業(yè)“洗”掉,才能推動新能源行業(yè)的*健康發(fā)展。
地址:上海市共康路1018號 :200443 :徐壽平 :86- 86-
留言:發(fā)送留言 個性化: : 展臺:http://www.huajx.com/st28448/ |